Оценка надежности Бинбанка
Кредитное заключение ПАО "БИНБАНК"
Дата кредитного заключения 10.07.2018
Срок действия рекомендаций — 1 год
1. Полное название эмитента
Публичное Акционерное Общество "БИНБАНК"
Рег. номер: 323
2. Рейтинги и рекомендации
Рейтинги |
S&P |
Moody’s |
Fitch |
АКРА |
Эксперт РА |
Moneyzzz (совместно с @riskovik) |
Рейтинги ПАО "БИНБАНК" |
B+ прогноз по рейтингу Позитивный(апрель 2018г.) |
- |
- |
- |
ruBBB прогноз по рейтингу Позитивный (май 2018 г.) |
B (июль 2018) |
В таблице приведен итоговый рейтинг.
Основные составляющие:
- Собственный рейтинг банка в стабильной ситуации - B.
- Рейтинг банка в стрессовой ситуации - C.
- Ожидаемый уровень поддержки - Высокий.
Рекомендация:
Исходя из результатов проведенной оценки рисков, рекомендуем проводить операции по размещению денежных средств в финансовые инструменты Банка в рамках сумм, ограниченных страховкой от АСВ (1,4 млн рублей). В случае стрессовой ситуации Банк с высокой вероятностью получит поддержку от государства и основного акционера
3. SWOT -анализ
Ключевые положительные моменты:
- "БИНБАНК" является крупным российским банком (13-е место по активам и 17-е по собственному капиталу).
- Получаемая существенная поддержка со стороны основного акционера на текущий момент – Банка России, в том числе значительный запас ликвидности полученный при поддержке со стороны государства, через погашение задолженности АО «Рост Банк» в сумме 790 млрд. руб. и капитализация на сумму 56,9 млрд. руб.
- После докапитализации, Банк выполняет требования по достаточности капитала (Н1.0 = 19,4%, Н1.1 = 18,6% на 01.06.2018 г. при пороговых 8% и 4,5% соответственно).
- Ожидаемое объединение с ФК «Открытие». Так, в начале марта ЦБ сообщил, что объединит Бинбанк с банком ФК «Открытие» до 1 апреля 2019 года. 4 июля Председателем Набсовета Бинбанка избран Михаил Задорнов
Ключевые отрицательные моменты:
- Высокая концентрация по кредитам крупным клиентам (на десять крупнейших заемщиков – 38,6% от портфеля), высокая отраслевая концентрация кредитного портфеля (на операциях с недвижимостью, торговлю и строительство).
- Высокая доля активов, связанных с предыдущими собственниками (непрофильные или проблемные активы за вычетом резервов - более 27 млрд руб. по состоянию на 01.04.18)
- Низкое качество кредитного портфеля и высокий уровень балансовой просроченной задолженности (на 01.06.18 по РСБУ по розничному кредитному портфелю– 29,72%, по кредитам, предоставленным юр. лицам -18.56%).
- Недостаточный объем работающих активов, фактические (без учета восстановления резервов по погашению МБК «Рост-банком» (более 170 млрд. руб.) и списанием средств субординированных кредитов – доход 25,3 млрд. руб.) – Банк пока не добился стабильного положительного операционного результата. Так по итогам мая 2018 года капитал банка снизился на 28,387 млрд. руб.
- Стратегия развития утверждена только на период до конца 2018 года, при этом анонсировано принятие до середины года совместной стратегии с ПАО Банк «ФК Открытие». Банк будет подвержен операционным рискам в рамках процесса интеграции бизнеса с ПАО Банк «ФК Открытие».
- Наблюдаются оттоки привлеченных средств. Так за 5 месяцев – средства физических лиц сократились на 10,159 млрд. руб., средства юр. лиц сократились на 15,843 млрд. руб., выпущенные долговые обязательства – минус 12,8 млрд. руб.
4. Структура владения
Схема владения приведена в приложении 9
Основные акционеры:
- Центральный банк Российской Федерации (Банк России) является основным акционером и контролирует 99,999999998 % голосующих акций банка.
- Миноритарии – 0,000000002%
4.1. Основной конечный бенефициар
Основным бенефициаром является Банк России. 15.03.2018 года Банк России передал ООО «Управляющая компания Фонда консолидации банковского сектора» (УК ФКБС) в доверительное управление приобретены обыкновенные акции ПАО «БИНБАНК», при этом передача Банком России обыкновенных акций в ДУ не влечет перехода к УК ФКБС права собственности на них.
4.2. Вероятность поддержки акционеров в случае кризиса
Банк проходит процедуру санации. Предусматривается сохранение крупнейшего собственника объединённого банка в лице Банка России в течение как минимум 2-3 лет в силу отраслевых, макроэкономических и геополитических причин. Вероятность оказания внешней поддержки в случае её необходимости - высокая.
В рамках санации (данные МСФО) Банку уже оказана существенная поддержка:
- Уставный капитал Банка по состоянию на 1 апреля 2018 г. составил 56,9 млрд. руб., вырос за первый квартал 2018 г. на 39,430 млрд. руб. Изменения размера уставного капитала связаны с мерами, предпринятыми Банком России по докапитализации Банка в рамках плана финансового оздоровления.
- На основании Приказа Банка России от «12» января 2018 года № ОД-30, решения Временной администрации уставный капитал Банка в январе 2018 г. был уменьшен на 17 469 849 559 рублей до 1 (одного) рубля путем уменьшения номинальной стоимости акций.
- На основании решения Временной администрации от 06.03.2018 г. № 16-ВА, уставный капитал ПАО «БИНБАНК» в марте 2018 г. увеличен на 56 899 999 999 рублей по закрытой подписке.
- По состоянию на 31 декабря 2017 года сумма межбанковских кредитов, выданных АО «РОСТ БАНК», составила 779 255 млн. руб. В течение марта 2018 года межбанковские кредиты, предоставленные Банком АО «РОСТ БАНК», были погашены в полном объеме за счет средств ЦБ РФ, в результате восстановлен существенный объем резервов.
5. Анализ основных финансовых показателей
Отчетность Банка на 01.06.2018 (млрд. руб., изменения за 5 месяцев) по РСБУ (используются также данные и расшифровки по МСФО за 2017 год и 1 квартал 2018 года).
Капитал – 69,438 млрд. руб. (+105,733 млрд. руб.) по 123 форме.
Активы – 934,117 млрд. руб.
32,269 млрд. руб. (-7,945 млрд. руб.) - касса и корсчета.
476,530 млрд. руб. (+359,721 млрд. руб.) - вложения в ценные бумаги.
225,393 млрд. руб. (-596,218 млрд. руб.) – межбанковские кредиты
84,909 млрд. руб. (-16,896 млрд. руб.) – кредиты юридическим лицам и ИП, в том числе балансовая просроченная задолженность – 15,759 млрд. руб. или 18,56% по РСБУ. (на 01.01.2018 года портфель с просроченными платежами и с признаками обесценения по МСФО составлял 63,69%)
По данным МСФО по состоянию на 31 декабря 2017 года общая сумма кредитов до вычета резерва под обесценение, выданных десяти крупнейшим группам заемщиков, составляет 80 823 млн. рублей, или 38,6% от общей суммы кредитов до вычета резерва под обесценение (31 декабря 2016 года: 106 628 млн. рублей, или 32,8% от общей суммы кредитов до вычета резерва под обесценение).
39,541 млрд. руб. кредиты физ. лицам. (+0,291 млрд. руб.), в том числе балансовая просроченная задолженность – 11,750 млрд. руб. (+0,291 млрд. руб.) или 29,72% по РСБУ (на 01.01.2018 года портфель с просроченными платежами более 30дней по МСФО составлял 26,61%).
12,833 млрд. руб. (+0,078 млрд. руб.) – имущество (основные средства, капитальные вложения и т.п.)
Пассивы:
69,429 млрд. руб. (-15,843 млрд. руб.) - средства юр. лиц.
По состоянию на 31 декабря 2017 года совокупная сумма средств десяти крупнейших клиентов (или групп клиентов) составляет 14 389 млн. рублей или 2,5% от общей величины средств клиентов (31 декабря 2016 года: 52 198 млн. рублей или 7% от общей величины средств клиентов).
0,004 млрд. руб. - средства бюджетов, Минфина, субъектов РФ и органов местного самоуправления.
458,681 млрд. руб. (-10,159 млрд. руб.) - вклады физ. лиц.
По МСФО по состоянию на 31 декабря 2017 года вклады составляли 88,51% от общего объема привлеченных средств.
15,046 млрд. руб. (-286,574 млрд. руб.) - средства кредитных организаций.
По МСФО по состоянию на 31 декабря 2017 года Группа не привлекла средств от других контрагентов, кроме Центрального Банка, суммы которых превышала 10% от капитала Группы.
В 4 квартале 2017 года Группой были привлечены средства от ЦБ РФ в рамках реализации Плана участия Банка России в осуществлении мер по предупреждению банкротства ПАО «БИНБАНК». Группа привлекла депозит в размере 170 млрд. рублей со сроком погашения 2 года и ставкой 0,5% и депозиты со сроком погашения 6 месяцев со ставкой, равной ключевой ставке Банка России.
99,319 млрд. руб. (-12,801 млрд. руб.) - выпущенные долговые обязательства.
143,895 млрд. руб. (-61,737 млрд. руб.) - сформированных резервов
Прибыль (по РСБУ):
За 5 месяца 2018 год- -17,430 млрд. руб. За 2017 год +30,501 млрд. руб. (За 2016 год +12,901 млрд. руб.)
Рентабельность активов по итогам 2017 года –2,47% (по итогам 2016 года – всего 1,09%, 2015 – убытки, рентабельность отрицательная).
Приложение 1. Динамика значений основных обязательных нормативов (ликвидность и капитал).
Приложение 2. Динамика состава активов, в том числе структуры кредитного портфеля.
Приложение 3. Качество кредитного портфеля (РСБУ и МСФО).
Приложение 4. Динамика состава пассивов и показателей рентабельности.
Приложение 5. Основные показатели по РСБУ, тыс. руб.
Приложение 6. Участие в уставном капитале (по данным СПАРК)
Приложение 7. Отраслевая структура кредитного портфеля и концентрация средств клиентов по МСФО.
Приложение 8. Динамика финансовых результатов и активов Банка с 2008 года.
Приложение 9. Схема взаимосвязей банка и лиц, под контролем либо значительным влиянием которых находится банк.
Приложение 1. Динамика значений основных обязательных нормативов (ликвидность и капитал)
Динамика нормативов достаточности и капитала
Динамика нормативов ликвидности
Приложение 2. Динамика состава активов, в том числе структуры кредитного портфеля.
Состав активов
Кредитный портфель
Приложение 3. Качество кредитного портфеля (РСБУ и МСФО).
Качество кредитного портфеля РСБУ
Наименование показателя |
01.10.17 |
01.01.18 |
01.02.18 |
01.03.18 |
01.04.18 |
01.05.18 |
01.06.18 |
Доля просроченных ссуд, % |
2.2 |
2.5 |
2.8 |
2.8 |
18.1 |
16.5 |
19.4 |
Доля резервирования на потери по ссудам, % |
14.2 |
21.9 |
21.7 |
23.5 |
96.8 |
89.9 |
100.9 |
Сумма норматива размера крупных кредитных рисков Н7 (макс.800%) |
257.7 |
- |
- |
- |
51.4 |
70.4 |
101.1 |
Качество кредитного портфеля на конец 2017 года по МСФО
Анализ кредитов физическим лицам по срокам просрочки по состоянию на 31 декабря 2017
Анализ кредитов юридическим лицам по срокам просрочки по состоянию на 31 декабря 2017
Приложение 4. Динамика состава пассивов ( в том числе привлечённых средств) и показателей рентабельности.
Состав пассивов
Привлеченные средства
Приложение 5. Основные показатели по РСБУ, тыс. руб.
01.06.2018 |
01.05.2018 |
01.04.2018 |
01.01.2018 |
01.10.2017 |
||
1.A |
I. АКТИВЫ |
|||||
1.1. |
Наличность, в т.ч. |
32 269 895 |
32 223 684 |
29 929 476 |
40 214 660 |
47 256 611 |
1.2. |
Ссудная задолженность, в т.ч. |
368 288 155 |
317 552 979 |
395 243 526 |
985 207 588 |
937 030 068 |
1.2.1. |
Кредиты и прочие размещенные средства, в т.ч. |
350 663 417 |
299 826 962 |
377 099 572 |
964 987 334 |
913 198 252 |
1.2.1.1. |
Межбанковские кредиты (депозиты) предоставленные (размещенные) |
225 392 810 |
154 764 936 |
254 406 974 |
821 610 909 |
786 842 428 |
1.2.1.1.10.С |
Средства, размещенные в Банке России |
225 000 000 |
152 000 000 |
247 000 000 |
37 000 000 |
10 000 000 |
1.2.1.2. |
Кредиты Минфину, субъектам РФ и органам местного самоуправления |
114 383 |
113 298 |
104 646 |
105 258 |
121 019 |
1.2.1.3. |
Кредиты юр. лицам и индивидуальным предпринимателям |
84 908 502 |
104 380 766 |
82 017 237 |
101 804 828 |
82 109 078 |
1.2.1.4. |
Кредиты физ.лицам |
39 541 235 |
39 834 373 |
39 675 138 |
40 975 235 |
43 654 159 |
1.2.1.5. |
Векселя |
384 634 |
380 994 |
351 935 |
350 790 |
348 282 |
1.2.1.6. |
Требования по аккредитивам |
133 660 |
277 688 |
500 204 |
106 547 |
114 896 |
1.2.1.7. |
Драг. металлы предоставленные, в т.ч. |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1.2.1.8. |
Прочая ссудная задолженность |
188 193 |
74 907 |
43 438 |
33 767 |
8 390 |
1.2.2. |
Вложения в операции финансовой аренды (лизинга) и приобретенные права требования, в т.ч. |
17 624 738 |
17 726 017 |
18 143 954 |
20 220 254 |
23 831 816 |
1.3. |
Финансовые активы, в т.ч. |
476 530 114 |
551 091 213 |
489 061 335 |
116 808 396 |
76 462 090 |
1.5. |
Средства в расчетах |
25 392 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1.6. |
Дебиторская задолженность |
28 256 378 |
28 149 507 |
28 919 688 |
50 999 310 |
50 971 504 |
1.7. |
Требования по получению процентов |
4 087 356 |
4 218 448 |
4 215 075 |
4 224 313 |
5 344 255 |
1.8. |
Деловая репутация |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1.9. |
Имущество |
12 973 197 |
12 896 087 |
12 930 260 |
16 073 725 |
16 941 696 |
1.10. |
Прочие активы |
14 420 027 |
14 899 297 |
19 916 432 |
23 935 774 |
49 975 347 |
1. |
ИТОГО АКТИВОВ |
936 850 514 |
961 031 215 |
980 215 792 |
1 237 463 766 |
1 183 981 571 |
2.L |
II. ПАССИВЫ |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
2.1. |
Источники собственных средств, в т.ч. |
102 458 027 |
99 414 330 |
110 112 966 |
-4 363 528 |
32 669 070 |
2.2. |
Резерв на возможные потери |
146 629 211 |
150 975 696 |
145 616 715 |
208 124 161 |
132 734 921 |
2.3. |
Привлеченные средства в т.ч. |
684 462 295 |
707 258 790 |
721 322 229 |
1 012 151 592 |
996 949 947 |
2.3.1. |
Средства кредитных организаций |
15 045 864 |
21 138 793 |
13 247 766 |
301 619 607 |
226 213 081 |
2.3.2. |
Средства юр. лиц |
69 428 889 |
69 733 773 |
76 876 279 |
85 271 931 |
142 428 439 |
2.3.3. |
Средства бюджетов, Минфина, субъектов РФ и органов местного самоуправления |
3 914 |
2 923 |
3 683 |
0 |
9 404 970 |
2.3.4. |
Вклады (средства) физ.лиц и индивидуальных предпринимателей |
486 288 958 |
502 066 853 |
513 277 427 |
496 831 377 |
479 653 543 |
2.3.5. |
Прочие привлеченные средства юридических и физических лиц (вкл. незавершенные расчеты) |
16 991 |
429 875 |
138 591 |
14 677 |
40 349 |
2.3.6. |
Выпущенные долговые обязательства |
99 318 933 |
100 068 935 |
104 052 282 |
112 119 892 |
124 667 329 |
2.3.7. |
Обязательства по уплате процентов |
14 358 746 |
13 817 638 |
13 726 201 |
16 294 108 |
14 542 236 |
2.4. |
Прочие обязательства |
3 300 565 |
3 382 399 |
3 163 861 |
21 551 541 |
21 617 622 |
2.5. |
Финансовые обязательства, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток |
416 |
0 |
21 |
0 |
10 011 |
2.6. |
Всего обязательств |
687 763 276 |
710 641 189 |
724 486 111 |
1 033 703 133 |
1 018 577 580 |
2. |
ИТОГО ПАССИВОВ |
936 850 514 |
961 031 215 |
980 215 792 |
1 237 463 766 |
1 183 981 571 |
3. |
IV. Средства в доверительном управлении, всего |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
4.O |
III. Внебалансовые статьи: |
|
|
|
|
|
4.С. |
Забалансовые обязательства |
237 374 422 |
229 189 805 |
235 875 327 |
272 037 137 |
383 611 059 |
4.1. |
Неоплаченный уставной капитал кредитных организаций |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
4.2. |
Ценные бумаги |
31 998 654 |
31 993 457 |
31 171 124 |
27 712 304 |
19 300 544 |
4.3. |
Расчетные операции и документы, в т.ч. |
44 875 710 |
45 161 418 |
44 691 974 |
49 322 058 |
49 930 301 |
4.4. |
Кредитные и лизинговые операции, условные обязательства и условные требования |
452 174 946 |
397 218 201 |
381 385 623 |
345 481 272 |
306 036 615 |
4.5. |
Задолженность, вынесенная за баланс |
22 830 924 |
22 937 810 |
22 266 065 |
21 691 200 |
21 020 826 |
Приложение 6. Участие в уставном капитале (по данным СПАРК)
Наименование |
ИНН |
Местонахождение |
Доля в УК, % |
ЭМДЭЭМ ИНВЕСТМЕНТС ЛИМИТЕД (MDM INVESTMENTS LIMITED) |
|
Solonos Michalidi 34, 2200 Geri, Nicosia Cyprus |
100,00% |
КФ МДМ, ООО |
7705937420 |
г. Москва, ул. Окская, д. 13 |
100,00% |
МДМ-ЛИЗИНГ, ООО |
7705286055 |
г. Москва, ул. Окская, д. 13 этаж 5 пом. 18 |
100,00% |
ТД ЭКОПОЛИМЕРЫ, ООО |
3912000878 |
Калининградская обл, г. Калининград, шоссе Балтийское, д. 123 каб. 205 |
100,00% |
ЭКОПЭТ, АО |
3904087321 |
Калининградская обл, г. Калининград, шоссе Балтийское, д. 123 |
100,00% |
САФМАР ПЕНСИИ, ООО |
7703257524 |
г. Москва, набережная Котельническая, д. 33 стр. 1 |
100,00% |
ЭМСИЭМ РАШН ИНВЕСТМЕНТС ЛИМИТЕД (MCM RUSSIAN INVESTMENTS LIMITED) |
|
Solonos Michalidi 34, 2200 Geri, Nicosia Cyprus |
100,00% |
БИН ФИНАНС ЛИМИТЕД (B&N FINANCE LIMITED) |
|
2404 Кипр, Никосия, Майкл Караоли 2 Эгкоми |
100,00% |
БИНБАНК ДИДЖИТАЛ, АО |
7750003990 |
г. Москва, ул. Космонавта Волкова, д. 14 |
100,00% |
ЛИЗИНГПРОМХОЛД, ООО |
7703212770 |
г. Москва, ул. Окская, д. 13 этаж 5 пом. 9 |
100,00% |
МОСКВИЧКА, ОАО |
7721029922 |
г. Москва, ул. Окская, д. 13 |
98,94% |
ЭМДЭЭМ САЙПРУС ЛИМИТЕД (MDM CYPRUS LIMITED) |
|
Solonos Michalidi 34, 2200 Geri, Nicosia Cyprus |
95,42% |
ФИРМА СИБ, ООО |
7809003632 |
г. Санкт-Петербург, проспект Малый В.О, д. 88 литера. А |
19,00% |
ПРОМСТАЛЬКОНСТРУКЦИЯ, ООО |
4217077119 |
Новосибирская обл, г. Новосибирск, ул. Тайгинская, д. 11 |
19,00% |
ГУК, ООО |
7708601347 |
г. Москва, набережная Краснопресненская, д. 12 офис 747 |
10,00% |
BORGOLA HOLDING LIMITED |
|
Kosti Palama, 47 4001, Limassol, Cyprus |
9,09% |
ОБЩАЯ КАРТА, ООО |
7734183008 |
г. Москва, ул. Фомичёвой, д. 5 корп. 2 пом. 5 |
5,00% |
Приложение 7. Отраслевая структура кредитного портфеля и концентрация средств клиентов по МСФО
Отраслевая структура кредитного портфеля Группы по МСФО (на 01.01.2018 года)
Средства клиентов (по типам и отраслям) и средства финансовых организаций в пассивах по МСФО (на 01.01.2018)
Средства клиентов по типам
По состоянию на 31 декабря 2017 года общая сумма десяти крупнейших остатков средств клиентов составляла 226,462 тыс. руб. или 12,9% (150,653 млрд. руб.) от общего объема средств клиентов
Средства клиентов по отраслям
Средств финансовых организаций
По состоянию на 31 декабря 2017 года по МСФО общая сумма десяти крупнейших остатков по средствам других банков составляла 60,344 млрд. руб. или 57,4% от общей суммы средств других банков, из которых 4,942 млрд. руб. – задолженность перед ЦБ РФ.
Приложение 8. Динамика финансовых результатов и активов Банка с 2008 года.
Динамика финансовых результатов (млн. руб.)
Динамика активов (млн. руб.) и темпов их прироста (год/к году, %).
Приложение 9. Схема взаимосвязей банка и лиц, под контролем либо значительным влиянием которых находится банк
[1] Рейтинг moneyzzz (совместно с @riskovik):
- A – Нет ограничений – Высокий уровень надежности
- B – Ограничения в рамках АСВ – Средний уровень надежности
- C – Не размещать – Низкий уровень надежности
[2] https://www.moex.com/ru/listing/free-float.aspx
Предыдущее заключение
Развернуть