Оценка надежности Газэнергобанка
Кредитное заключение АО "Газэнергобанк"
Дата кредитного заключения 21.01.2019
Срок действия рекомендаций — 1 год
1. Полное название эмитента
АО "Газэнергобанк"
Рег. номер: 3552
2. Рейтинги и рекомендации
Рейтинги |
S&P |
Moody’s |
Fitch |
АКРА |
Эксперт РА |
Moneyzzz (совместно с @riskovik) |
АО "Газэнергобанк" |
- |
- |
- |
- |
- |
B (январь 2019) |
В таблице приведен итоговый рейтинг.
Основные составляющие:
- Собственный рейтинг банка в стабильной ситуации - С.
- Рейтинг банка в стрессовой ситуации - С.
- Ожидаемый уровень поддержки – высокий.
Рекомендация:
Исходя из результатов проведенной оценки рисков, рекомендуем проводить операции по размещению денежных средств в финансовые инструменты Банка в рамках сумм, ограниченных страховой суммы ГК «АСВ» - 1,4 млн. рублей.
3. SWOT -анализ
Ключевые положительные моменты:
- Вероятность дополнительной поддержки Банка от основного акционера оценивается, как высокая.
- Банк располагает определенным запасом ликвидности, однако значительная ее часть сосредоточена в материнском Банке.
- У Банка хорошая сеть в домашнем регионе: 3 дополнительных офисов, 55 операционных офиса и 3 операционных кассы вне кассового узла.
Ключевые отрицательные моменты:
- АО "Газэнергобанк" является относительно небольшим российским банком (106-е место по активам и 476-е по собственному (отрицательному) капиталу на 01.12.2018 г.).
- Банк находится в процедуре санации, имеет отрицательный капитал и, соответственно не выполняет нормативы достаточности капитала. Имеются высокие операционные и финансовые риски, связанные с проводимым оздоровлением с привлечением инвестора (занимавшего 66 место по активам на 01.12.2018 года проходящего процедуру санации с привлечением СКБ Банка, как банка-инвестора).
- Плохое качество розничного кредитного портфеля – балансовая просроченная задолженность на 01.12.2018 года по РСБУ составляет 15,43%.
- Убыток за 11 месяцев 2018 года составил -0,5 млрд. руб. (за 2017-2018 гг – наблюдалась минимальная положительная рентабельность деятельности – 0,11%-0,14%).
- Значительная доля вкладов физических лиц в привлеченных средствах клиентов (49,14% от привлечённых средств по РСБУ на 01.12.2018) - формирует потенциальную угрозу ликвидности, в связи с предусмотренной законодательством возможностью досрочного истребования (угроза частично нивелируется значительной долей остатков менее страховой суммы ГК «АСВ»).
4. Структура владения
Схема владения приведена в приложении 9
100% - ПАО «СКБ-банк» (тот, в свою очередь на 93,74% - принадлежит АО Группа Синара (на 97,7968% принадлежит Пумпянскому Д.А.), на 5,33% -АО «ВТЗ» (65,05% - контролируется Пумпянским Д.А.) и на 0,93% - акционерам – миноритариям).
4.1. Основной конечный бенефициар
Основной бенефициар – Пумпянский Дмитрий Александрович (доля группы – 99,07%).
4.2. Вероятность поддержки акционеров в случае кризиса
Вероятность поддержки Банка со стороны основных акционеров оценивается, как высокая.
4.3. Процедура санации
По итогам конкурсного отбора в сентябре 2015 года инвестором для санации Банка был выбран СКБ-банк. В результате оздоровления санатор получил контроль над ГЭБ и впоследствии присоединит его к своему банку. Планом было предусмотрено снижение уставного капитала ГЭБ и его последующее увеличение путем доп. выпуска акций в пользу СКБ-банка, что позволило последнему стать основным акционером. АСВ выделил СКБ-банку средства на покрытие дисбаланса между справедливой стоимостью активов и балансовой величиной обязательств- 23,2 млрд. руб. на 10 лет под 0,51%, и еще до 2,3 млрд руб. на докапитализацию и поддержку ликвидности.
5. Анализ основных финансовых показателей
Отчетность Банка на 01.12.2018 (млрд. руб., изменения за 11 месяцев) по РСБУ (используются также данные и расшифровки по МСФО за 9 месяцев 2018 года).
Капитал – минус 0,312 млрд. руб. (+0,286 млрд. руб.) по 123 форме.
Активы 47,584 млрд. руб. (+0,092 млрд. руб.), в том числе:
20,858 млрд. руб. кредиты юр. лицам (-0,808 млрд. руб.), в том числе балансовая просроченная задолженность –0,290 млрд. руб. (1,39%).
3,604 млрд. руб. кредиты физ. лицам (+0,820 млрд. руб.), в том числе балансовая просроченная задолженность – 0,556 млрд. руб. (15,43%).
7,146 млрд. руб. (+1,169 млрд. руб.) - вложения в ценные бумаги.
1,409 млрд. руб. (-0,917 млрд. руб.) - касса и корсчета.
12,999 млрд. руб. (-0,082 млрд. руб.) – межбанковские кредиты.
0,443 млрд. руб. (-0,024 млрд. руб.) – имущество (основные средства, капитальные вложения и т.п.).
Пассивы:
19,984 млрд. руб. (-0,394 млрд. руб.) - средства юр. лиц.
19,504 млрд. руб. (-0,394 млрд. руб.)- вклады физ. лиц.
Привлеченные средства кредитных организаций – отсутствуют.
7,425 млрд. руб. (+1,065 млрд. руб.) - сформированные резервы.
Прибыль /убыток (по РСБУ):
Убыток за 11 месяцев 2018 года составил -0,5 млрд. руб. За 2017 год – чистая прибыль составила -0,054 млрд. руб. (За 2016 год – чистая прибыль 0,067 млрд. руб., за 2015 – убыток -1,769 млрд. руб.).
Приложение 1. Динамика значений основных обязательных нормативов (ликвидность и капитал).
Приложение 2. Динамика состава активов, в том числе структуры кредитного портфеля.
Приложение 3. Качество кредитного портфеля (РСБУ и МСФО).
Приложение 4. Динамика состава пассивов и показателей рентабельности.
Приложение 5. Основные показатели по РСБУ, тыс. руб.
Приложение 6. Дочерние и связанные компани
Приложение 7. Отраслевая структура кредитного портфеля и концентрация средств клиентов по МСФО.
Приложение 8. Динамика финансовых результатов и активов Банка с 2008 года.
Приложение 9. Схема взаимосвязей банка и лиц, под контролем либо значительным влиянием которых находится банк.
Приложение 1. Динамика значений основных обязательных нормативов (ликвидность и капитал)
Динамика нормативов достаточности и капитала
Динамика нормативов ликвидности
Приложение 2. Динамика состава активов, в том числе структуры кредитного портфеля.
Состав активов
Кредитный портфель
Приложение 3. Качество кредитного портфеля (РСБУ).
Качество кредитного портфеля РСБУ (просроченная задолженность и резервы, %).
Качество кредитного портфеля по МСФО на 30.09.2018
Приложение 4. Динамика состава пассивов ( в том числе привлечённых средств) и показателей рентабельности.
Состав пассивов
Привлеченные средства
Приложение 5. Основные показатели по РСБУ, тыс. руб.
|
АКТИВЫ |
01.12.2018 |
01.10.2018 |
01.07.2018 |
01.04.2018 |
01.01.2018 |
01.12.2017 |
1.1. |
Наличность |
1 409 349 |
1 475 378 |
1 528 834 |
1 370 389 |
2 326 268 |
2 175 347 |
1.2.1.1. |
Межбанковские кредиты (депозиты) предоставленные (размещенные) |
12 998 716 |
13 443 273 |
14 402 092 |
12 912 092 |
13 081 052 |
14 012 092 |
1.2.1.2. |
Кредиты Минфину, субъектам РФ и органам местного самоуправления |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1.2.1.3. |
Кредиты юр. лицам и индивидуальным предпринимателям |
20 858 028 |
22 272 488 |
20 424 852 |
21 333 639 |
21 666 390 |
21 793 692 |
1.2.1.3.7. |
в т.ч. Просроченная задолженность по кредитам ЮЛ и ИП |
290 354 |
305 488 |
306 488 |
364 809 |
366 360 |
386 076 |
1.2.1.4. |
Кредиты физ.лицам |
3 604 192 |
3 459 654 |
3 928 964 |
3 673 977 |
2 783 851 |
2 691 507 |
1.2.1.4.7. |
в т.ч. Просроченная задолженностьпо кредитам ФЛ |
555 953 |
551 815 |
551 363 |
555 775 |
555 645 |
553 101 |
1.2.1.5. |
Прочая ссудная задолженность |
46 573 |
46 587 |
46 613 |
46 625 |
46 645 |
46 652 |
1.2.2. |
Вложения в операции финансовой аренды (лизинга) и приобретенные права требования |
133 478 |
167 850 |
174 481 |
182 218 |
190 817 |
194 360 |
1.2. |
Ссудная задолженность |
37 640 987 |
39 389 852 |
38 977 002 |
38 148 551 |
37 768 755 |
38 738 303 |
1.3. |
Финансовые активы |
7 146 113 |
5 742 376 |
6 163 545 |
6 553 624 |
5 976 918 |
6 641 511 |
1.4. |
Средства в расчетах |
23 203 |
10 850 |
7 500 |
0 |
0 |
0 |
1.5. |
Дебиторская задолженность |
120 409 |
128 027 |
131 549 |
140 336 |
147 538 |
150 866 |
1.6. |
Требования по получению процентов |
51 782 |
50 828 |
48 158 |
44 712 |
47 421 |
43 275 |
1.7. |
Деловая репутация |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1.8. |
Имущество |
443 052 |
439 588 |
423 070 |
437 174 |
467 221 |
459 513 |
1.9. |
Прочие активы |
772 732 |
742 187 |
710 377 |
712 370 |
779 162 |
778 976 |
|
Итого АКТИВЫ |
47 607 627 |
47 979 086 |
47 990 035 |
47 407 156 |
47 513 283 |
48 987 791 |
|
ПАССИВЫ |
|
|
|
|
|
|
2.1.1. |
Уставный капитал |
1 000 |
1 000 |
1 000 |
1 000 |
1 000 |
1 000 |
2.1.2. |
Добавочный капитал |
372 279 |
378 191 |
385 250 |
402 997 |
412 172 |
395 131 |
2.1.3. |
Нераспределенная прибыль прошлых лет (непокрытые убытки прошлых лет) |
-499 516 |
-499 516 |
-499 516 |
-499 516 |
-519 372 |
-519 372 |
2.1.4. |
Неиспользованная прибыль (убыток) за отчетный период |
293 510 |
400 |
499 |
662 |
54 008 |
370 868 |
2.1.5. |
Прочая переоценка и резервный фонд |
19 714 |
19 714 |
19 714 |
19 714 |
19 714 |
19 714 |
2.1. |
Источники собственных средств |
186 987 |
-100 211 |
-93 053 |
-75 143 |
-32 478 |
267 341 |
2.2. |
Резерв на возможные потери |
7 448 951 |
7 484 977 |
7 129 332 |
6 770 583 |
6 381 204 |
5 948 662 |
2.3.1. |
Средства кредитных организаций |
0 |
0 |
0 |
0 |
313 647 |
90 000 |
2.3.2. |
Средства юр. лиц |
19 984 112 |
20 037 482 |
19 954 234 |
19 873 582 |
20 378 534 |
22 313 610 |
2.3.3. |
Средства бюджетов, Минфина, субъектов РФ и органов местного самоуправления |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
2.3.4. |
Вклады (средства) физ.лиц и индивидуальных предпринимателей |
19 584 768 |
20 114 402 |
20 545 101 |
20 363 180 |
20 019 683 |
19 901 377 |
2.3.5. |
Прочие привлеченные средства юридических и физических лиц (вкл. незавершенные расчеты) |
0 |
34 |
847 |
187 |
0 |
587 |
2.3.65. |
Обязательства по уплате процентов |
284 479 |
321 480 |
322 286 |
350 490 |
368 696 |
380 335 |
2.3. |
Привлеченные средства |
39 853 359 |
40 473 398 |
40 822 468 |
40 587 439 |
41 080 560 |
42 685 909 |
2.4. |
Прочие обязательства |
118 330 |
120 922 |
131 288 |
124 277 |
83 997 |
85 879 |
|
Итого ПАССИВЫ |
47 607 627 |
47 979 086 |
47 990 035 |
47 407 156 |
47 513 283 |
48 987 791 |
|
ВНЕБАЛАНС |
|
|
|
|
|
|
4.4.1.1. |
Ценные бумаги |
121 388 |
126 582 |
134 103 |
140 179 |
144 473 |
151 574 |
4.4.1.2. |
Имущество |
303 834 |
308 803 |
1 359 314 |
1 381 555 |
641 251 |
626 295 |
4.4.1.3. |
Драгоценные металлы |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
Обеспечение по размещенным средствам |
425 222 |
435 385 |
1 493 417 |
1 521 734 |
785 724 |
777 869 |
4.4.1.5. |
Выданные гарантии и поручительства |
0 |
0 |
800 070 |
0 |
1 913 |
1 913 |
4.4.1.6. |
Неиспользованные кредитные линии и овердрафт |
41 191 |
96 486 |
330 600 |
1 824 573 |
605 014 |
520 091 |
|
Условные обязательства |
41 191 |
96 486 |
1 130 670 |
1 824 573 |
606 927 |
522 004 |
Дочерние и связанные компании
Наименование |
Местонахождение |
Доля в УК, % |
Дата обновления |
ПЛАТЕЖНАЯ СИСТЕМА ЛАЙФ, ООО |
Калужская обл, г. Калуга, ул. Плеханова, д. 4 |
100,00% |
30.09.2010 |
СПК , ОАО СТРОЙПОЛИМЕРКЕРАМИКА, ОАО |
Калужская обл, Бабынинский район, пос. Воротынск, ул. Заводская, д. 1 |
30,74% |
30.06.2007 |
Приложение 7. Отраслевая структура кредитного портфеля и концентрация средств клиентов по МСФО
Отраслевая структура кредитного портфеля Группы по МСФО (на 31.06.2018 года)
Средства клиентов (по типам) в пассивах по МСФО (на 31.06.2018)
Приложение 8. Динамика финансовых результатов и активов Банка с 2008 года.
Динамика финансовых результатов (млн. руб.)
Динамика активов (млн. руб.) и темпов их прироста (год/к году, %).
Приложение 9. Схема взаимосвязей банка и лиц, под контролем либо значительным влиянием которых находится банк
[1] Рейтинг moneyzzz (совместно с @riskovik):
- A – Нет ограничений – Высокий уровень надежности
- B – Ограничения в рамках АСВ – Средний уровень надежности
- C – Не размещать – Низкий уровень надежности
[2] https://www.moex.com/ru/listing/free-float.aspx
Предыдущее заключение
Развернуть