Оценка надежности Уральского Финансового Дома
Кредитное заключение ПАО АКБ "Урал ФД"
Дата кредитного заключения 15.03.2019
Срок действия рекомендаций — 1 год
1. Полное название эмитента
Публичное акционерное общество коммерческий банк "Уральский финансовый дом"
Рег. номер: 249
2. Рейтинги и рекомендации
Рейтинги |
S&P |
Moody’s |
Fitch |
АКРА |
Эксперт РА |
Moneyzzz (совместно с @riskovik) |
ПАО АКБ "Урал ФД" |
- |
В3 «позитивный» январь 2018- |
|
|
|
(март 2019) |
В таблице приведен итоговый рейтинг.
Основные составляющие:
- Собственный рейтинг банка в стабильной ситуации – B
- Рейтинг банка в стрессовой ситуации (без учета поддержки основного акционера) - С.
- Ожидаемый уровень поддержки – низкий.
Рекомендация:
Исходя из результатов проведенной оценки рисков, рекомендуем не проводить операции по размещению денежных средств в финансовые инструменты Банка.
3. SWOT -анализ
Ключевые положительные моменты:
- Сеть Банка включает 18 дополнительных офисов и 3 кредитно-кассовых офиса, 2 операционных офиса вне кассового узла.
- У Банка незначительный запас по нормативам достаточности капитала (Н1.0 = 12,301%, Н1.1 = 9,733% на 01.02.2018 г. при пороговых 8% и 4,5% соответственно).
- Хороший запас ликвидности. Суммарно на 01.02.2019 – касса и корсчета, остатки МБК, вложения в ОФЗ и евроблигации составляют порядка 27,41% от активов банка.
Ключевые отрицательные моменты:
- ПАО АКБ "Урал ФД" является небольшим российским банком (151 место по активам и 139-е по собственному капиталу на 01.02.2019 г.).
- Вероятность получения поддержки со стороны бенефициара оценивается как низкая.
- Высокая отраслевая концентрация кредитного портфеля и плохое качество кредитного портфеля: 23,72% -торговля, 15,46% - строительство и девелопмент, 6,43% - сдача недвижимости в аренду (по данным МСФО на 30.09.2018 года), при уровне просрочки на 01.02.2019 по РСБУ по кредитам юр. лицам – 14,71%.
- Значительная доля вкладов физических лиц в привлеченных средствах клиентов (75,31% от привлечённых средств по РСБУ на 01.02.2019) - формирует потенциальную угрозу ликвидности, в связи с предусмотренной законодательством возможностью досрочного истребования (угроза частично нивелируется значительной долей остатков менее страховой суммы ГК «АСВ»).
4. Структура владения
Схема владения приведена в приложении 9
100% - Кузяев А. Р. (через контроль над ПФИГ Оверсиз Холдингз Лимитед (PFIG Overseas Holdings Ltd), ПФИГ Оверсиз Инвест Холдинг Лимитед, ООО «ПФП - группа», (PFIG Overseas Invest Holding Ltd), ООО «СФ «Адонис»).
4.1. Основной конечный бенефициар
Банк контролирует - Кузяев Андрей Равелевич.
4.2. Вероятность поддержки акционеров в случае кризиса
Вероятность поддержки Банка со стороны основных акционеров оценивается, как низкая.
5. Анализ основных финансовых показателей
Отчетность Банка на 01.02.2019 (млрд. руб., изменения за 12 месяцев) по РСБУ (используются также данные и расшифровки по МСФО за 9 месяцев 2018 года).
Капитал – 3,169 млрд. руб. (+0,131 млрд. руб.) по 123 форме.
Активы – 25 303,3 млрд. руб. (-0,489 млрд. руб.), в том числе:
2,284 млрд. руб. (0,473 млрд. руб.) - касса и корсчета.
0,050 млрд. руб. (-3,618 млрд. руб.) – межбанковские кредиты.
7,724 млрд. руб. кредиты юр. лицам (+0,148 млрд. руб.), в том числе балансовая просроченная задолженность – 1,136 млрд. руб. (14,71%).
7,742 млрд. руб. кредиты физ. лицам (+1,231 млрд. руб.), в том числе балансовая просроченная задолженность – 0,350 млрд. руб. (4,52%).
1,127 млрд. руб. (-0,074 млрд. руб.) – имущество (основные средства, капитальные вложения и т.п.).
Пассивы:
0,054 млрд. руб. (-0,041 млрд. руб.) - МБЗ.
4,532 млрд. руб. (-0,505 млрд. руб.) - средства юр. лиц.
14,617 млрд. руб. (-0,068 млрд. руб.) - вклады физ. лиц.
2,583 млрд. руб. (+0,009 млрд. руб.) - сформированные резервы.
Прибыль /убыток
По РСБУ: Чистая прибыль за январь 2019 года – 0,203 млрд. руб.Чистая прибыль за 2018 год составил 0,148 млрд. руб. За 2017 год – чистая прибыль составила -0,091 млрд. руб. (За 2016 год –-0,023 млрд. руб.).
Приложение 1. Динамика значений основных обязательных нормативов (ликвидность и капитал).
Приложение 2. Динамика состава активов, в том числе структуры кредитного портфеля.
Приложение 3. Качество кредитного портфеля (РСБУ и МСФО).
Приложение 4. Динамика состава пассивов и показателей рентабельности.
Приложение 5. Основные показатели по РСБУ, тыс. руб.
Приложение 6. Дочерние и связанные компани
Приложение 7. Отраслевая структура кредитного портфеля и концентрация средств клиентов по МСФО.
Приложение 8. Динамика финансовых результатов и активов Банка с 2008 года.
Приложение 9. Схема взаимосвязей банка и лиц, под контролем либо значительным влиянием которых находится банк.
Приложение 1. Динамика значений основных обязательных нормативов (ликвидность и капитал)
Динамика нормативов достаточности и капитала
Динамика нормативов ликвидности
Приложение 2. Динамика состава активов, в том числе структуры кредитного портфеля.
Состав активов
Кредитный портфель
Приложение 3. Качество кредитного портфеля (РСБУ и МСФО).
Качество кредитного портфеля РСБУ (просроченная задолженность и резервы, %).
Качество кредитного портфеля по МСФО на 30.06.2018
Приложение 4. Динамика состава пассивов ( в том числе привлечённых средств) и показателей рентабельности.
Состав пассивов
Привлеченные средства
Приложение 5. Основные показатели по РСБУ, тыс. руб.
|
АКТИВЫ |
01.02.2019 |
01.01.2019 |
01.10.2018 |
01.07.2018 |
01.04.2018 |
01.02.2018 |
1.1. |
Наличность |
2 284 025 |
2 567 510 |
1 770 470 |
1 676 329 |
2 237 814 |
1 811 490 |
1.2.1.1. |
Межбанковские кредиты (депозиты) предоставленные (размещенные) |
49 574 |
651 230 |
49 193 |
1 647 067 |
2 042 949 |
3 667 938 |
1.2.1.2. |
Кредиты Минфину, субъектам РФ и органам местного самоуправления |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1.2.1.3. |
Кредиты юр. лицам и индивидуальным предпринимателям |
7 724 022 |
8 059 330 |
8 600 157 |
8 442 607 |
7 518 108 |
7 576 117 |
1.2.1.3.7. |
в т.ч. Просроченная задолженность по кредитам ЮЛ и ИП |
1 136 244 |
1 176 851 |
1 302 096 |
972 696 |
912 021 |
852 889 |
1.2.1.4. |
Кредиты физ. лицам |
7 742 111 |
7 705 007 |
7 398 184 |
7 006 540 |
6 553 336 |
6 510 752 |
1.2.1.4.7. |
в т.ч. Просроченная задолженность по кредитам ФЛ |
350 014 |
352 059 |
373 790 |
434 216 |
480 695 |
483 072 |
1.2.1.5. |
Прочая ссудная задолженность |
318 |
318 |
318 |
0 |
0 |
0 |
1.2.2. |
Вложения в операции финансовой аренды (лизинга) и приобретенные права требования |
917 |
1 233 |
1 297 |
1 407 |
1 475 |
1 543 |
1.2. |
Ссудная задолженность |
15 516 942 |
16 417 118 |
16 049 149 |
17 097 621 |
16 115 868 |
17 903 485 |
1.3. |
Финансовые активы |
4 850 554 |
4 673 276 |
5 057 353 |
5 011 293 |
4 763 553 |
3 849 441 |
1.4. |
Дебиторская задолженность |
360 620 |
185 495 |
275 838 |
197 894 |
226 988 |
208 023 |
1.5. |
Требования по получению процентов |
315 532 |
129 346 |
134 145 |
130 694 |
144 339 |
148 228 |
1.6. |
Деловая репутация |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
1.7. |
Имущество |
1 127 132 |
1 131 345 |
1 163 470 |
1 172 284 |
1 188 058 |
1 200 733 |
1.8. |
Прочие активы |
1 041 992 |
1 053 954 |
825 705 |
786 774 |
690 885 |
701 106 |
|
Итого АКТИВЫ |
25 496 797 |
26 158 044 |
25 276 130 |
26 072 889 |
25 367 505 |
25 822 506 |
|
ПАССИВЫ |
|
|
|
|
|
|
2.1.1. |
Уставный капитал |
2 458 800 |
2 458 800 |
2 458 800 |
2 458 800 |
2 458 800 |
2 458 800 |
2.1.2. |
Добавочный капитал |
-204 776 |
-279 323 |
-234 954 |
-222 071 |
-170 523 |
-169 290 |
2.1.3. |
Нераспределенная прибыль прошлых лет (непокрытые убытки прошлых лет) |
592 243 |
484 797 |
482 854 |
482 854 |
482 854 |
482 844 |
2.1.4. |
Неиспользованная прибыль (убыток) за отчетный период |
203 421 |
147 558 |
109 736 |
-41 108 |
132 889 |
88 344 |
2.1.5. |
Прочая переоценка и резервный фонд |
122 940 |
122 940 |
122 940 |
122 940 |
122 940 |
122 940 |
2.1. |
Источники собственных средств |
3 172 628 |
2 934 772 |
2 939 376 |
2 801 415 |
3 026 960 |
2 983 638 |
2.2. |
Резерв на возможные потери |
2 776 211 |
2 719 565 |
2 741 454 |
2 701 697 |
2 480 872 |
2 622 241 |
2.3.1. |
Средства кредитных организаций |
54 024 |
59 493 |
70 258 |
784 282 |
96 044 |
95 306 |
2.3.2. |
Средства юр. лиц |
4 531 983 |
4 815 592 |
3 905 834 |
4 128 308 |
4 472 792 |
5 037 216 |
2.3.3. |
Средства бюджетов, Минфина, субъектов РФ и органов местного самоуправления |
6 886 |
7 938 |
7 674 |
6 442 |
6 336 |
5 912 |
2.3.4. |
Вклады (средства) физ.лиц и индивидуальных предпринимателей |
14 685 940 |
15 281 581 |
15 350 643 |
15 398 656 |
15 081 782 |
14 780 387 |
2.3.5. |
Прочие привлеченные средства юридических и физических лиц (вкл. незавершенные расчеты) |
460 |
0 |
596 |
548 |
200 |
306 |
2.3.6. |
Выпущенные долговые обязательства |
104 637 |
129 637 |
92 509 |
68 506 |
27 315 |
130 871 |
2.3.7. |
Обязательства по уплате процентов |
116 330 |
118 786 |
131 940 |
137 463 |
131 068 |
136 556 |
2.3. |
Привлеченные средства |
19 500 260 |
20 413 027 |
19 559 454 |
20 524 205 |
19 815 537 |
20 186 554 |
2.4. |
Прочие обязательства |
47 698 |
90 680 |
35 846 |
45 572 |
44 136 |
30 073 |
|
Итого ПАССИВЫ |
25 496 797 |
26 158 044 |
25 276 130 |
26 072 889 |
25 367 505 |
25 822 506 |
|
ВНЕБАЛАНС |
|
|
|
|
|
|
4.4.1.1. |
Ценные бумаги |
7 232 689 |
7 194 969 |
6 934 875 |
6 761 209 |
6 517 968 |
6 625 876 |
4.4.1.2. |
Имущество |
17 510 567 |
17 533 538 |
18 968 715 |
18 445 418 |
17 840 180 |
18 326 057 |
|
Обеспечение по размещенным средствам |
24 743 256 |
24 728 507 |
25 903 590 |
25 206 627 |
24 358 148 |
24 951 933 |
4.4.1.5. |
Выданные гарантии и поручительства |
1 771 894 |
1 676 268 |
1 509 277 |
1 246 588 |
1 260 947 |
1 500 457 |
4.4.1.6. |
Неиспользованные лимиты по выдаче гарантий |
121 015 |
128 447 |
156 276 |
192 213 |
142 794 |
152 005 |
4.4.1.7. |
Условные обязательства некредитного характера |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
4.4.1.6. |
Неиспользованные кредитные линии и овердрафт |
1 647 944 |
1 625 396 |
1 622 050 |
1 395 852 |
1 322 590 |
1 444 732 |
|
Условные обязательства |
3 540 853 |
3 430 111 |
3 287 603 |
2 834 653 |
2 726 331 |
3 097 194 |
Дочерние и связанные компании
Дочерних компаний – нет.
Приложение 7. Отраслевая структура кредитного портфеля и концентрация средств клиентов по МСФО
Отраслевая структура кредитного портфеля Группы по МСФО (на 30.09.2018 года)
Средства клиентов (по типам) в пассивах по МСФО (на 30.09.2018)
Приложение 8. Динамика финансовых результатов и активов Банка с 2008 года.
Динамика финансовых результатов (млн. руб.)
Динамика активов (млн. руб.) и темпов их прироста (год/к году, %).
Приложение 9. Схема взаимосвязей банка и лиц, под контролем либо значительным влиянием которых находится банк
[1] Рейтинг moneyzzz (совместно с @riskovik):
- A – Нет ограничений – Высокий уровень надежности
- B – Ограничения в рамках АСВ – Средний уровень надежности
- C – Не размещать – Низкий уровень надежности
[2] https://www.moex.com/ru/listing/free-float.aspx
Никто еще не оставлял комментариев. Вы можете стать первым!